Обдумывая те или иные инвестиции, стоит начать не с выбора бизнес–сферы или подходящего фонда, или брокера и компании, а оценки собственных ресурсов. В первую очередь, требуется понять, сколько своего личного времени вы, как инвестор, готовы уделить своим инвестициям. Второй важный вопрос: на какое время вы хотите сделать вложения. И, наконец, третий  момент – уровень риска, который вы можете нести.

Вкладывать средства стоит только в то, что вам понятно и доступно, иначе будет невозможно регулировать собственные инвестиции. Поэтому независимо от сферы вложения: будь то финансы, недвижимость или, например, интеллектуальная собственность, в первую очередь, требуется системный анализ области инвестиций. Все начинается с личностного исследования, как говорят американцы - «homework», что значит - сесть и хорошенько продумать. При начальных инвестициях следует отталкиваться от собственного бюджета и того времени, в течение которого средства должны будут находиться «в работе». В недвижимость, например, с низким порогом инвестиций не «войдешь», зато в таком случае можно оперировать ценными бумагами. Расчет должен быть такой: сейчас у меня есть такая-то сумма, а через определенное количество времени мне требуются следующие деньги. Для этого мне нужно заработать 20, 30, 50% годовых. Чтобы снизить риски, я могу распределить финансы следующим образом: 30% - вложить в акции на фондовом рынке, 30% - передать в доверительное управление, 40% - купить валюту (20%- в доллар США, 20% - в евро).

Несколько лет назад - в 2005-2006 годы - УК давали до 50% прибыли (данные pifinfo.ru) Когда весь рынок рос, можно было вложиться практически в любые "голубые фишки" и получить большую прибыль. На оставшиеся деньги купить акции "голубых фишек".

Сегодня, имея 100т.-300т. рублей, можно разобраться в биржевой торговле, понять ее риски и объем преференций. Освоившись на рынке, можно переводить деньги из доверительного управления в собственный портфель акций.

Параллельно с этим следует оценить ресурс собственного времени и риска инвестиций. Инвестиции, практически не затрагивающие личного времени, соответственно, имеющие низкую доходность – УК, ПИФы, банковские вклады. Особенно тяжело на финансовом рынке отразились осень-зима 2008/2009 года: кризис мировой финансовой системы не позволяет в какой-либо краткосрочной и даже среднесрочной перспективе рассчитывать на большие прибыли. Однако сейчас наиболее актуальное время для покупки бумаг, которые сильно упали в цене, если ресурс от года и выше.

На рынке ценных бумаг существуют разные стратегии инвестирования, но каждый раз нужно учитывать общую специфику российского рынка, которая, к сожалению, заключается в его «неразвитости»: все бумаги растут и падают одновременно. При этом фондовые рынки в остальном мире могут «расти» - США, Европа, Азия, Индия, а российский рынок может при этом "проседать", причем при хороших объемах.

Как понять, куда эффективно вкладывать?

Выводы можно сделать из прочитанных материалов аналитиков, они советуют покупать так называемые «голубые фишки», их всегда можно срочно продать. В некоторых случаях можно получить высокую доходность и по бумагам второго эшелона. Однако данные инвестиции исключительно рисковые, а также требуют много времени: от полугода-года работы. Далее - бумаги третьего эшелона, которые купить в приличном объеме рядовому инвестору сложно, ведь бумаг таких мало и их покупка приведет к резкому росту цены. При этом возрастает средняя цена покупки и потом, в случае падения рынка продать такие акции будет очень тяжело.

Торговля на бирже - это нервы, а при большой сумме и бессонные ночи. Это риск, потому что за свои бумаги приходится переживать как за собственный бизнес. Частая проблема большинства инвесторов: фиксация убытка «по полной программе», а заработка, наоборот, раньше времени, то есть в менталитете российских инвесторов все время теплится надежда «на то, что все еще поправится», поэтому, даже при условии убытка более 20% (который считается критичным), зачастую позицию не закрывают. А при условии роста акций наоборот – фиксация происходит раньше времени, то есть задолго до максимального роста бумаги. Но это уже опыт и наработки. Ведь российский инвестор достаточно молод по сравнению с западным: сейчас мы находимся на этапе формирования цивилизованных рыночных отношений. Российские граждане помнят отъем частной собственности при социализме, многочисленные пирамиды при диком рыночном капитализме, не доверяют ценным бумагам. Прежде всего, любому участнику рыночных отношений на бирже следует понимать, что это не "легкие деньги", это -  кропотливая работа, которая приносит плоды в зависимости от количества вложенных усилий, а также крепких эмоций.

Грамотные участники фондового рынка используют в своей работе те или иные стратегии, тактики. Показательный пример истории жизни Уоррена Баффита. Мы все его знаем как богатейшего человека, в настоящий момент по доходам он обошел даже Билла Гейтса. Это -  человек легенда, который сделал себя сам. Начинал он с брокерской деятельности и всегда придерживался "золотого" правила, которому не изменял 50 лет своей деятельности на фондовом рынке: «не совершать больше трёх сделок в год»: то есть человек, не придерживающийся активной стратегии внутридневного трейдинга, желающий не рисковать,  должен совершать только три сделки в год. Это - консервативная тактика «купил-продал-купил, или наоборот, продал-купил-продал», что как раз покрывает тот временной период, когда акция начинает расти (человек покупает ее), потом она достигает своего пика (человек продает ее, фиксирует прибыль), на момент фиксации прибыль покупается иная акция. Такая стратегия зачастую свойственна женщинам, которые являются достаточно осторожными инвесторами, и зрелым мужчинам.

Особенности российского рынка

Что касается особенностей российского фондового рынка, то, вследствие сырьевой ориентации Российской экономики, прямое и главное влияние на состояние фондового рынка России имеет стоимость барреля нефти.

Случаются кризисы, которые затрагивают всех эмитентов, и все равно какие-то акции могут падать сильнее, какие-то медленнее. Из-за мирового банковского кризиса самое сильное падение испытали акции финансовых компаний: банков, страховых компании, которые несут огромные убытки, их акции уже упали в несколько раз. Нынешний кризис затронул  компании из разных сфер деятельности, они стали двигаться в едином тренде: падать, но в разной степени.

В значительной степени на наш фондовый рынок оказывает также ситуация на фондовом рынке США.  Российский фондовый рынок - "рекордсмен" по падению,  но потенциал нашего рынка огромный.

Текущая ситуация на Фондовом рынке России достаточно сложная. С одной стороны, после сильнейшего падения акций цены на них стали очень привлекательные и можно советовать консервативным инвесторам, покупающим «вдолгую» искать момента входа в рынок, - скажем после очередной существенной просадки рынка. Падение рынка продолжается уже более полгода и рынок уже сильно «перепродан». С другой стороны, сохраняются значительные риски, вызванные сбоем в работе мировой финансовой системы. Для инвесторов может быть разумным "входить"в рынок так: не всей суммой сразу , а поэтапно , скажем 20-25% от всей сумы денег, выделенных на инвестирование  и анализ поведения рынка после этого. Кроме того, возникает новый фактор риска – снижение курса рубля против корзины валют.

Недвижимость

Помимо биржи, перспективными направлениями вложения денег считаются недвижимость и земля. Инвестиции на бирже могу являться стартапом инвестиционной деятельности для человека с небольшими сбережениями: ведь иногда невозможно пойти и купить сразу дом или квартиру (особенно учитывая московские цены), а на биржу можно выходить с суммой значительно ниже. В настоящее время нет смысла (и просто опасно!) брать кредит под квартиру, но прибыль тут также сомнительна. Рынок недвижимости в Россси растет уже лет 20. У нас не было ни одного кризиса рынка недвижимости, поэтому к покупке объекта следует относиться предельно осторожно. Существует так называемый эффект песчаной горки – сыпешь-сыпешь, а частицы настолько мелкие, что никогда не знаешь, после какой все обвалится.

В последние годы направление инвестиций в московскую недвижимость было супер–прибыльным: в 2006 году рост цен был зафиксирован более чем на 100% (в некоторых сегментах до 120%, данные IRN . ru).

Сейчас же текущий кризис отразился и на ценах на недвижимость также – недвижимость дешевеет и насколько глубоким окажется падение цен пока не ясно.

В заключении хотелось бы отметить такое инструменты инвестирования, как новые технологии и покупка бизнеса. Но здесь дать каких-либо общих рекомендаций абсолютно невозможно, слишком индивидуален каждый проект, да и риски значительно выше.